Фиатная валюта и её недостатки
Фиатные деньги выпускаются центральным банком страны. Соотвественно, ценность этих денег устанавливается и контролируется централизованно во главе государства / банка / компании и имеют бумажный аналог. Это рубли, доллары, евро и пр. Фиатные деньги всех стран обеспечены исключительно авторитетом и экономикой этих стран. Если экономика государства ослабевает, конечно это приводит к ослабеванию национальной валюты. Например, страны, экономика которых очень сильно зависит от цена за нефть и газ, при падении этих цен, падает и сильно курс валюты этих стран.
Но самая важная проблема фиатной валюты — инфляция, процесс обесценивания денег, устойчивое повышение общего уровня цен страны за определённый промежуток времени. Помимо инфляции в кризисный период экономика государств также сталкивается с мегариском для рынков — стагфляцией, когда инфляция сопровождается ослаблением экономики и ростом безработицы. Когда уровень инфляции увеличивается, требуется больше денег на приобретение прежнего количества продукции. По этой причине покупательная способность денег снижается, а уровень жизни населения падает. Если посмотреть на историю, то от гиперинфляции в свое время страдала, например, Германия в 1920-е годы, когда инфляция составляла 25% в день, или около 1000% в месяц.
Что такое цифровая валюта
Цифровая валюта — деньги, которые существуют только в электронном формате, управляются виртуально с помощью электронных систем расчёта.
Есть несколько типов (видов) цифровой валюты:
- Криптовалюта;
- Виртуальная валюта;
- Цифровая валюта центрального банка.
Цифровая валюты обладают теми же свойствами, что и традиционные валюты, но находятся в электронном виде. Преимущество отсутствия физической формы валюты позволяет мгновенно совершать транзакции.
!! Цифровая валюты могут быть централизованными (т.е. при существовании центрального пункта контроля валюты — например, ЦБ России) и децентрализованными.
Виртуальная валюта
Виртуальная валюта — это частные электронные деньги, используемые для приобретения или продажи виртуальных товаров. Используется в игровой индустрии (виртуальных и онлайн-играх) и социальных сетях.
Используется для специфических целей, например, покупка какого-то артефакта в игре, или какого-либо аватара. При этом виртуальная валюта уже многие годы пользуется спросом и приносит доход своим создателям и эмитентам.
Цифровая валюта центрального банка (CBDC)
Цифровая валюта центрального банка (CBDC, Central Bank Digital Currency), которая обладает централизованной ответственностью в виде национального банка. Она является частью денежной массы государства. То есть основное отличие от криптовалюты — то, что CBDC контролируется государством. В качестве примера создания CBDC выступает Китай, который тестирует цифровой юань с 2020 года. Однако с каждым годом всё больше финансовых регуляторов переходят к новому цифровому порядку, так свои CBDC запустили страны Карибского бассейна (валюта, эквивалентная багамскому доллару, Sand Dollar) и Нигерия, запустившая электронную найру (eNaira). Также в 2021 г. Южная Корея запустила тестирование своей первой CBDC (цифровая вона будет работать на публичном блокчейне Klatyn).
Сейчас на этапе пилотного тестирования CBDC находятся Канада, Франция, ЮАР, Арабские Эмираты, Уругвай и Южная Корея.
Что касается России. В октябре 2021 г. ЦБ России публично заявил о возможности внедрения цифрового рубля и том, что уже сейчас этим занимается специальная рабочая группа. Позже регулятор представил подробности работы российской CBDC. В её основе будет двухуровневая модель: Банк России открываем кошельки финансовым компаниям, а они — своим клиентам.
Криптовалюта и почему так от неё «пищат»
Криптовалюта — вид цифровой валюты, которая не управляются центральными банками, государствами или отдельными компаниями. Это децентрализованная валюта. Если фиатные деньги хранятся в банках, а цифровые деньги на серверах организации, то вся информация о криптовалюты хранится в блокчейне. Информация о валюте хранится на тысячах коспьютерах по всему миру.
Есть два главных преимущества криптовалюты, за что её так сильно полюбиди:
- Первое. Криптовалюта — это валюта, регулируемая не государством, банком или какой-либо организацией, а строгими математическими алгоритмами. Грубо говоря, это программа, написанная на компьютере. Представим, что вам необходимо перевести другу деньги. Банк при переводе обязательно возьмёт с вас комиссию, особенно если это межстрановый перевод. Или, может вовсе заблокировать перевод, обуславливая это подозрительной операцией. В случае с криптовалютой нет посредников в виде банков и правительств. Люди расплачиваются напрямую между собой.
- Второе. Т.к. криптовалюта в грубом понимании это компьютерная программа, то её количество ограничено. Например, максимальная эмиссия биткоина (самая популярная торгуемся валюта) равна 21 000 000 монет BTC. И так как валюта ограничена в своём количестве, в отличие от фиатных денег, у неё есть ценность. Таким, образом, люди, понимая ценность валюты, хотят всё больше завладеть хотя бы одним биткоином или сатоши (1 / 100 000 000 биткоина). В результате растёт спрос на эту валюту, а значит растёт и цена. С момента появления биткоина в 2009 г. до конца 2021 г., биткоин вырос в цене с 0 долларов до 68 т.
Итак, подытожим
- Фиатная валюта — централизованная валюта, выпускаемая и контролируемая центральными банками государств. Её основной недостаток — инфляция;
- Цифровая валюта — электронная валюта, существующая в нескольких видах — криптовалюта, виртуальная валюта и валюта центрального банка;
- Криптовалюта — это вид цифровой валюта. Её основное преимущество — децентрализация и ограниченная эмиссия, обеспечивающая сильную валютную ценность, которая, как следствие, отражается в последующем росте цены валюты.